Die Zinsen steigen – warum verdiene ich mit meinen Ersparnissen kein Geld?

Schon lange haben Sparer auf ihren Moment an der Sonne gewartet.

Während eines Großteils des letzten Jahrzehnts, als die Zinssätze auf dem Tiefpunkt lagen, sahen sie, dass ihre Einlagen so gut wie nichts einbrachten.

In der Tat hat die Inflation in jüngerer Zeit begonnen, ihre Bargeldhaufen aufzufressen, was dazu führt, dass sie jeden Tag an Wert verlieren.

Sie müssen daher erleichtert gewesen sein angesichts der Aussicht auf eine Zinserhöhung in der gesamten Eurozone.

Endlich die Chance, ihre hart erarbeiteten Ersparnisse wieder zu verzinsen.

Es kam jedoch nicht ganz so und die Prämie, die sie möglicherweise auf ihren Haufen Bargeld erwartet hatten, hat noch keine Anzeichen dafür, dass sie eintreten.

Niedrige Zinsen, viel Geld

Die Finanzkrise hat die Stimmung in Europa und anderswo nachhaltig beeinflusst.

Da Haushalte und Unternehmen Schwierigkeiten hatten, ihre Schulden zurückzuzahlen, zögerten sie im Allgemeinen, neue Schulden aufzunehmen.

Dies veranlasste die Zentralbanken auf der ganzen Welt, ein großes Experiment zu starten, bei dem im Wesentlichen Bargeld gedruckt wurde – bekannt als quantitative Lockerung – und die Zinssätze auf null – oder niedriger – gesenkt wurden, um die Menschen dazu zu bringen, sich Geld zu leihen.

In einem neuen Versuch, die Menschen davon zu überzeugen, sich von ihrem Geld zu trennen und die Banken, ihre überschüssigen Einlagen zu verleihen, hat die Europäische Zentralbank ihren eigenen Einlagensatz – den Zinssatz, den sie den Banken zahlt, um ihr überschüssiges Geld bei sich zu behalten – in den negativen Bereich gesenkt.

In dieser Ära der Negativzinsen haben die Banken die EZB effektiv für diese Einlagefazilität bezahlt.

In letzter Zeit haben die Banken hier begonnen, dies an ihre Kunden weiterzugeben, aber nur an diejenigen mit sehr großen Einlagen, wie zum Beispiel Unternehmen und Privatpersonen mit Einlagen über 1 Million Euro.

Schnelles Ende der Negativzinsen

Die Ära der Negativzinsen endete im Juli, als die Europäische Zentralbank die Zinsen zum ersten Mal seit mehr als einem Jahrzehnt um einen halben Prozentpunkt anhob und den Einlagensatz auf einen Schlag auf null senkte.

Seitdem hat sie die Zinsen um weitere 1,5 % angehoben, und eine weitere Anhebung um mindestens 0,5 % wird erwartet, wenn der geldpolitische Ausschuss der EZB nächsten Monat wieder zusammentritt.

Damit würde der Sollzinssatz der EZB innerhalb von sechs Monaten auf 2,5 % und der Einlagensatz auf 2 % steigen.

Die Sparer erwogen endlich die Aussicht auf eine Belohnung für ihre Bemühungen.

Die Inflation frisst den Wert der Einlagen schnell auf

Nicht so schnell….

Obwohl die Europäische Zentralbank ziemlich schnell handelte – wenn auch spät im Vergleich zu ihren globalen Gegenstücken –, haben große Banken hier Zinserhöhungen nur langsam weitergegeben.

Die anderen drei Bankkreditgeber auf dem Markt kündigten kürzlich Erhöhungen der Kreditkosten an, wobei AIB diese Woche zum zweiten Mal umzog, aber die Erhöhungen entsprachen nicht dem Ausmaß der von der EZB eingeführten Erhöhungen.

Tatsächlich sind die Hypothekenpreise hier – lange unter den teuersten in Europa – auf das Niveau des Durchschnitts der Eurozone zurückgekehrt, wobei die europäischen Banken die Preise schneller anheben.

Andererseits sind auch die Einlagenzinsen nicht stark gestiegen.

Laut Daten der Zentralbank von letzter Woche lag der durchschnittliche Zinssatz für neue Termineinlagen privater Haushalte im September bei 0,17 %.

Dies entspricht einer nicht gerade stolzen Summe von 17 € in einem Jahr bei einer Einlage von 10.000 €, verglichen mit einem Durchschnitt in der Eurozone von 69 € bei der gleichen Kapitalsumme.

Außerdem unterliegt die Rendite hier der Deposit Interest Retention Tax (DIRT) von 33 %, was diese Rendite um fast 6 € mindert.

Positiv zu vermerken ist, dass diese Rendite von 0,17 % einen Anstieg von 11 Basispunkten (0,11 %) gegenüber dem Angebot der Banken im Vormonat darstellt, was darauf hindeutet, dass sich die Situation zumindest allmählich wieder zugunsten der Sparer ändert.

Aber es ist ein düsteres Angebot, wenn der Einlagensatz der EZB bereits bei 1,5 % liegt.

„Dies unterstreicht den besonderen Liquiditätsreichtum auf dem schrumpfenden irischen Markt“, schrieb John Cronin, Finanzanalyst bei Goodbody, in einer Kundenmitteilung.

Mit anderen Worten, die Banken haben mehr als genug Geld von Einlegern, plus Verbraucher, die die Bank wechseln, da KBC und Ulster Bank den Markt verlassen.

Und es geht ihnen ziemlich gut.

Die anderen drei Kreditgeberbanken hier haben ihre Zinsaussichten für das Gesamtjahr angehoben.

Das kommt vor allem von der Wand aus Einlagen, mit denen sie Geld verdienen können, indem sie Kredite an Kreditnehmer vergeben, aber auch, indem sie einen Teil davon bei der EZB garantieren, wo sie wiederum eine Rendite erhalten.

„Sie sind voller Geld“, sagte Frank Conway, Gründer der Website für finanzielle Bildung, Moneywizz.

“Bis Sie Appetit auf Geld haben, wenn Sie genug haben, warum sollten Sie bezahlen?” fragte er in Bezug auf die niedrigen Einlagenzinsen, die derzeit von Banken angeboten werden.

Herr Conway betonte, dass es nicht gerade einen öffentlichen Aufschrei nach einer Änderung der Situation gegeben habe.

“Die Leute ziehen die Idee der Sicherheit der Suche nach Rendite vor. Bis die Verbraucher sie fordern, wird die Konkurrenz sie nicht bieten, sodass die Renditen für eine Weile niedrig bleiben werden”, sagte er.

Mit Geld überschwemmt

Wir haben hierzulande schon immer eine Art Sparkultur gehabt.

Diese Gewohnheit wurde während der Pandemie beschleunigt, als diejenigen, die das Glück hatten, weiterarbeiten zu können, aufgrund mangelnder Geldausgaben große Geldsummen beiseite legten.

Gleichzeitig ist das Volumen der ausstehenden Kredite zurückgegangen, da die Menschen einen Teil dieses überschüssigen Bargelds zur Tilgung ihrer Schulden verwendet haben.

Dadurch blieben den Banken weit mehr Einlagen als Kredite. Nach Angaben der Zentralbank beliefen sich die gesamten Einlagen der Haushalte Ende Mai dieses Jahres auf 144 Milliarden Euro, 30 % mehr als zu Beginn der Pandemie.

Einige Kreditgenossenschaften hörten tatsächlich auf, Einlagen entgegenzunehmen, und beschränkten die Höhe der Ersparnisse, die sie von einzelnen Mitgliedern abheben würden.

Obwohl wir weiterhin sparen, scheinen wir die Beträge, die wir zur Seite legen, etwas zu reduzieren.

Laut einer Analyse der Vergleichsseite Finder.com wird Irland voraussichtlich den größten Rückgang der Ersparnisse unter den OECD-Ländern verzeichnen, und zwar von mehr als 20 % im Jahr 2020 auf nur noch 7 % in diesem Jahr.

Das sind mehr als 4.500 Euro weniger als die durchschnittliche Haushaltsersparnis im Jahr 2020.

Dies deutet auf weiteres Einlagenwachstum hin, aber wenn die Inflation weiter steigt, wird sie den Wert dieses Geldes aufzehren.

Zusammen mit einer Lockerung der Geldbeutel und einer erhöhten Kreditnachfrage werden die Banken irgendwann in der Zukunft zwangsläufig Einlagen begrüßen, wenn sie wahrscheinlich größere Anreize bieten werden, sie zu erhalten.

Es könnte aber ziemlich weit sein.

Wo findet man im Moment die beste Rendite?

Wenn Sie Geld anlegen, erhalten Sie die beste Rendite normalerweise, indem Sie das Geld für einen bestimmten Zeitraum sperren.

Permanent TSB hat in den letzten Wochen ein neues Produkt angekündigt, das 1,25 % auf Pauschalbeträge ab 5.000 € für eine Laufzeit von 5 Jahren bietet.

Damit ergäbe sich über diesen Zeitraum eine Rendite von bestenfalls einigen Hundert Euro, die dann mit 33% dem DIRT unterliegen würden.

Der Landessparplan ist – obwohl mit etwas weniger attraktiven Zinsen – SCHMUTZ-frei.

Es bietet derzeit eine Rendite von 0,59 % pro Jahr über 5 Jahre oder 0,98 % über 10 Jahre.

Für diejenigen, die auf reguläre Konten mit der Möglichkeit, leicht auf ihr Geld zuzugreifen, einzahlen, sind die Renditen immer noch vernachlässigbar.

Frank Conway weist darauf hin, dass im aktuellen inflationären Umfeld – ​​mit Preisen, die jährlich um 10 % steigen – die Ersparnisse mit einer heftigen Geschwindigkeit untergraben werden.

„Die Auswirkungen der Inflation sind phänomenal. Selbst wenn die Inflation bei 2 % liegt, wenn Sie jemanden mit 50.000 Euro nehmen, wird er in 10 Jahren etwa 9.000 Euro verlieren (wenn er keine Zinsen verdient)“, sagte er . Erklären.

“Das ist viel verlorene Kaufkraft. Und das bei einer Inflation von 2 %.”

Mr. Conway schlug vor, dass die Leute, sobald sie genug für einen „Regentag-Fonds“ zurückgelegt haben, Anlageprodukte in Betracht ziehen sollten, wie z. B. einen Fonds, der den S&P-Index abbildet, oder erwägen, ihn in eine Rente zu stecken.

„Irland hat eine besonders gute Rentenlandschaft, weil es steuerfrei ist und steuerfreies Wachstum hat“, erklärte er.

Er räumte ein, dass Pensionspläne Risiken in Bezug auf die Marktentwicklung bergen und dass Verwaltungsgebühren hoch sein können.

Alles in allem ist es jedoch eine bessere Verwendung des derzeit verfügbaren Bargelds, als es auf einem Bankkonto zu lassen, um es jeden Tag abzuwerten, da die Inflation weiter in die Höhe schnellt und keine Anzeichen einer Verlangsamung zeigt.

Add Comment